KANDUNGAN / CONTENTS. Laporan dan Penyata Kewangan. Reports and Financial Statements

Transcription

1 KANDUNGAN / CONTENTS Notis Mesyuarat Agung Tahunan 2 Notice of Annual General Meeting 5 Penyata Bersama Notis Mesyuarat Agung Tahunan 8 Statement Accompanying Notice of Annual General Meeting 9 Maklumat Korporat / Corporate Information 10 Para Pengarah / Directors Penyata Urus Tadbir Korporat Corporate Governance Statement Laporan dan Penyata Kewangan Laporan Para Pengarah Penyata Pendapatan 51 Kunci Kira-Kira 52 Penyata Perubahan Dalam Ekuiti Penyata Aliran Tunai Ringkasan Polisi-Polisi Perakaunan Penting Nota-Nota kepada Penyata Kewangan Penyata Para Pengarah 89 Perakuan Berkanun 89 Laporan Juruaudit 90 Maklumat Pematuhan Tambahan Additional Compliance Information Reports and Financial Statements Penyata Kawalan Dalaman 30 Statement on Internal Control 31 Laporan Jawatankuasa Audit Audit Committee Report Catatan Pengerusi Chairman s Statement Group Financial Highlights 43 Directors Report Income Statements 97 Balance Sheets 98 Statements of Changes in Equity Cash Flow Statements Summary of Signifi cant Accounting Policies Notes to the Financial Statements Statement by Directors 135 Statutory Declaration 135 Report of the Auditors 136 List of Properties 137 Analysis of Shareholdings Form of Proxy Enclosed Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

2 NOTIS MESYUARAT AGUNG TAHUNAN DENGAN INI DIMAKLUMKAN bahawa Mesyuarat Agung Tahunan Kesepuluh Syarikat akan diadakan di Dewan Asia, City Villa Kuala Lumpur, 69 Jalan Haji Hussein, Kuala Lumpur pada hari Isnin, 28 Jun 2004 jam 2.30 petang bagi tujuan berikut: 1. Untuk menerima dan meluluskan Penyata Kewangan yang telah diaudit bagi tahun kewangan berakhir 31 Disember 2003 bersama dengan Laporan Para Pengarah dan Laporan Juruaudit yang berkaitan. 2. Untuk meluluskan pembayaran dividen pertama dan akhir sebanyak 1 sen setiap saham biasa tolak 28% cukai pendapatan Malaysia bagi tahun kewangan berakhir 31 Disember Untuk meluluskan yuran Para Pengarah sebanyak RM172,000 bagi tahun kewangan berakhir 31 Disember 2003 (2002 : RM166,600). 4. Untuk melantik semula Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh yang bersara mengikut Artikel 120 Tataurusan Syarikat dan, oleh kerana layak, menawarkan dirinya, untuk dilantik semula. 5. Untuk melantik semula Tetuan PricewaterhouseCoopers sebagai Juruaudit Syarikat dan memberi kuasa kepada Para Pengarah untuk menetapkan ganjaran mereka. Resolusi 1 Resolusi 2 Resolusi 3 Resolusi 4 Resolusi 5 6. Sebagai Urusan Khas Untuk menimbang dan, jika didapati wajar, untuk meluluskan resolusi-resolusi berikut sebagai Resolusi Biasa: (a) Cadangan Pembaharuan Kuasa Syarikat untuk pembelian semula sahamsahamnya BAHAWA tertakluk kepada Akta Syarikat, 1965, Tataurusan Syarikat, keperluan Penyenaraian Bursa Malaysia Securities Berhad ( Bursa Malaysia ) dan kelulusan semua badan-badan kerajaan dan/atau berkuasa, Syarikat adalah dibenarkan membeli saham-saham biasa bernilai RM1.00 sesaham dalam Syarikat ( Cadangan Pembelian Semula Saham ) sepertimana ditentukan oleh Para Pengarah Syarikat dari masa ke masa melalui Bursa Malaysia menurut terma-terma dan syaratsyarat tertentu sebagaimana Para Pengarah mungkin mengganggap wajar dalam kepentingan Syarikat dengan syarat bahawa bilangan agregat saham yang dibeli selaras dengan resolusi ini tidak melebihi 10 peratus (10%) dari jumlah modal terbitan dan berbayar Syarikat pada bila-bila masa dan bahawa sejumlah tidak melebihi jumlah keuntungan terkumpul yang diaudit dan akaun premium saham Syarikat yang diagihkan oleh Syarikat untuk Cadangan Pembelian Semula Saham DAN BAHAWA di atas budi bicara Para Pengarah, saham-saham yang telah dibeli mungkin boleh dibatalkan, dikekalkan sebagai saham perbendaharaan atau pengabungan kedua-duanya dan saham-saham yang dikekalkan sebagai saham perbendaharaan mungkin boleh diagihkan sebagai dividen saham atau dijual semula pada Bursa Malaysia DAN BAHAWA Para Pengarah diberi kuasa untuk mengambil semua langkah-langkah untuk melaksanakan dan memberi kesan sepenuhnya kepada pembelian tersebut dan melaksanakan sepertimana Para Pengarah menganggap wajar dan mempercepatkan kepentingan Syarikat sebaikbaiknya dan bahawa kuasa seumpamanya haruslah berkuatkuasa serta merta selepas resolusi ini diluluskan sehingga: Resolusi 6 (i) penamatan mesyuarat agung tahunan Syarikat berikutan dengan mesyuarat agung di mana resolusi tersebut diluluskan di masa bila tempohnya akan tamat, kecuali dengan resolusi biasa diluluskan pada mesyuarat itu, kuasa diperbaharui; sama ada tidak bersyarat atau tertakluk kepada syaratsyarat; 2 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

3 (ii) (iii) penamatan tempoh di mana mesyuarat agung tahunan yang seterusnya yang akan diadakan selepas dari tarikh yang dikehendaki oleh undangundang; atau dimansuhkan atau diubah oleh resolusi biasa yang diluluskan oleh para pemegang saham dalam mesyuarat agung, yang mana lebih awal. (b) Cadangan Mandat Para Pemegang Saham bagi Transaksi Berulang dengan Pihak Berkaitan BAHAWA kelulusan diberikan kepada Syarikat dan/atau subsidiari-subsidiarinya untuk memasuki transaksi berulang dengan pihak berkaitan bersifat hasil atau dagangan seperti yang dinyatakan dalam Seksyen-seksyen (A) dan (B) Surat Pekeliling kepada Para Pemegang Saham bertarikh 3 Jun 2004 ( Surat Pekeliling ) dengan sebarang orang yang merupakan pihak berkaitan seperti yang dinyatakan dalam Seksyen Surat Pekeliling dengan syarat bahawa: Resolusi 7 (i) (ii) transaksi yang dijalankan dalam urusan perniagaan biasa, mengikut terma perdagangan biasa yang tidak akan memberi kelebihan kepada pihak berkaitan selain daripada apa yang sedia ada secara amnya untuk orang awam dan tidak, pada pendapat Syarikat, akan memudaratkan pemegang saham minoriti; dan pendedahan yang dibuat dalam laporan tahunan mengenai pecahan nilai agregat transaksi yang dijalankan selaras dengan mandat para pemegang saham pada tahun kewangan, antara lain, berdasarkan kepada maklumat berikut: (a) jenis transaksi berulang yang dijalankan dengan pihak berkaitan; dan (b) nama pihak-pihak berkaitan yang terlibat dalam setiap transaksi berulang yang dijalankan dengan pihak berkaitan serta hubungan mereka dengan Syarikat. DAN BAHAWA pemberian kuasa oleh Resolusi Biasa ini akan terus berkuat kuasa sehingga: (i) (ii) (iii) penamatan mesyuarat agung tahunan Syarikat yang seterusnya di mana tempohnya akan tamat, kecuali dengan resolusi diluluskan pada mesyuarat, kuasa diperbaharui; penamatan tempoh di mana mesyuarat agung tahunan seterusnya selepas tarikh itu yang dikehendaki diadakan selaras dengan Seksyen 143(1) Akta Syarikat, 1965 (tetapi mestilah tidak melebihi tempoh lanjutan yang dibenarkan selaras dengan Seksyen 143(2) Akta Syarikat, 1965); atau dimansuhkan atau diubah oleh resolusi yang diluluskan oleh para pemegang saham dalam mesyuarat agung, yang mana lebih awal. 7. Untuk menguruskan sebarang urusan lain yang mana notis sewajarnya telah diberikan mengikut Akta Syarikat, Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

4 NOTIS KELAYAKAN DIVIDEN DAN BAYARAN DENGAN INI JUGA DIMAKLUMKAN bahawa dividen pertama dan akhir sebanyak 1 sen setiap saham biasa tolak 28% cukai pendapatan Malaysia berhubung dengan tahun kewangan berakhir 31 Disember 2003, sekiranya diluluskan pada Mesyuarat Agung Tahunan Kesepuluh, akan dibayar pada 19 Julai 2004 kepada para pemegang saham yang namanya tercatat dalam Rekod Pendeposit Syarikat pada 30 Jun Pendeposit akan layak menerima dividen hanya berhubung dengan: (a) (b) (c) Saham-saham yang didepositkan ke dalam Akaun Sekuriti Pendeposit sebelum jam tengahari pada 28 Jun 2004 berhubung dengan saham-saham yang dikecualikan daripada deposit mandatori; Saham-saham yang dipindahkan ke dalam Akaun Sekuriti Pendeposit sebelum jam 4.00 petang pada 30 Jun 2004 berhubung dengan pindahan; dan Saham-saham yang dibeli di Bursa Malaysia Securities Berhad atas dasar kelayakan bersama selaras dengan Peraturan-peraturan Bursa Malaysia Securities Berhad. Dengan Perintah Lembaga Pengarah Tan Seiw Ling Setiausaha Kuala Lumpur 3 Jun 2004 Nota: 1. Seorang ahli yang berhak untuk hadir dan mengundi pada Mesyuarat Agung Tahunan adalah berhak untuk melantik seorang proksi untuk hadir dan mengundi bagi pihaknya. Seorang proksi itu tidak semestinya seorang ahli Syarikat. 2. Seorang ahli tidak akan berhak melantik lebih daripada dua orang proksi untuk hadir dan mengundi pada mesyuarat yang sama. Sekiranya seorang ahli melantik dua proksi, perlantikan tersebut dianggap tidak sah melainkan ahli menyatakan perkadaran pemegangan sahamnya untuk diwakili oleh setiap proksi. 3. Suratcara perlantikan proksi hendak lah dibuat secara bertulis serta ditandatangani oleh pelantik atau peguan beliau yang telah diberi kuasa secara bertulis atau, sekiranya pelantik adalah sebuah syarikat, di bawah meterai rasmi atau ditandatangani oleh pegawai atau peguan yang telah diberi kuasa sewajarnya. 4. Suratcara perlantikan proksi hendaklah diserahkan ke Pejabat Berdaftar Syarikat di Aras 3A (Tower Block) Menara Milenium, 8 Jalan Damanlela, Bukit Damansara, Kuala Lumpur tidak kurang daripada empat puluh lapan (48) jam sebelum masa yang ditetapkan untuk mengadakan mesyuarat atau sebarang penangguhannya. 5. Nota Penjelasan Mengenai Urusan Khas Cadangan pembaharuan kuasa Syarikat untuk pembelian semula saham-sahamnya Pencadangan Resolusi 6 di bawah perkara 6(a), sekiranya diluluskan, akan memberi kuasa kepada para Pengarah Syarikat untuk membeli sebilangan saham-saham biasanya berharga RM1.00 sesaham dalam syarikat yang akan ditentukan oleh Para Pengarah dari masa ke masa melalui Bursa Malaysia Securities Berhad menurut terma-terma dan syarat-syarat tertentu Para Pengarah menganggap wajar dalam kepentingan Syarikat, dengan syarat bilangan agregat saham yang dibeli selaras dengan resolusi ini tidak melebihi 10 peratus (10%) daripada modal saham terbitan dan berbayar Syarikat. Cadangan mandat para pemegang saham bagi transaksi berulang dengan pihak berkaitan Pencadangan Resolusi 7 di bawah perkara 6(b), sekiranya diluluskan, akan membenarkan Syarikat dan syarikat-syarikat subsidiarinya untuk memasuki transaksi berulang bersifat hasil dan dagangan dengan pihak berkaitan seperti yang dinyatakan dalam Surat Pekeliling kepada Para Pemegang Saham bertarikh 3 Jun 2004, sepertimana yang diperlukan untuk operasi harian Kumpulan dan dalam urusan perniagaan biasa dan mengikut terma perdagangan biasa yang tidak akan memberi kelebihan kepada pihak berkaitan selain daripada apa yang sedia ada secara amnya untuk orang awam dan tidak akan memudaratkan pemegang saham minoriti. Butir-butir maklumat berkaitan dengan cadangan-cadangan di atas telah dinyatakan dalam Surat Pekeliling kepada Para Pemegang Saham bertarikh 3 Jun 2004 yang akan dikirim bersama dengan Laporan Tahunan ini. 4 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

5 NOTICE OF ANNUAL GENERAL MEETING NOTICE IS HEREBY GIVEN that the Tenth Annual General Meeting of the Company will be held at the Asia Ballroom, City Villa Kuala Lumpur, 69 Jalan Haji Hussein, Kuala Lumpur on Monday, 28 June 2004 at 2.30 p.m. for the following purposes: 1. To receive and adopt the Audited Financial Statements for the fi nancial year ended 31 December 2003 together with the Reports of the Directors and Auditors thereon. 2. To approve the payment of a fi rst and fi nal dividend of 1 sen per ordinary share less 28% Malaysian income tax in respect of the fi nancial year ended 31 December To approve the Directors fees of RM172,000 in respect of the fi nancial year ended 31 December 2003 (2002 : RM166,600). 4. To re-elect Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh who retires in accordance with Article 120 of the Company s Articles of Association and being eligible, offers himself for re-election. 5. To re-appoint Messrs PricewaterhouseCoopers as Auditors of the Company and to authorise the Directors to fi x their remuneration. Resolution 1 Resolution 2 Resolution 3 Resolution 4 Resolution 5 6. Special Business To consider and if thought fi t, pass the following resolutions as Ordinary Resolutions: (a) Proposed Renewal of Authority for the Company to purchase its own shares THAT subject to the Companies Act, 1965, the Articles of Association of the Company, the requirements of Bursa Malaysia Securities Berhad ( Bursa Malaysia ) and the approvals of all relevant governmental and/or regulatory authorities, the Company be and is hereby authorised to purchase such number of ordinary shares of RM1.00 each in the Company ( Proposed Share Buy-Back ) as may be determined by the Directors of the Company from time to time through Bursa Malaysia upon such terms and conditions as the Directors may deem fi t in the interest of the Company provided that the aggregate number of shares purchased pursuant to this resolution does not exceed ten per centum (10%) of the total issued and paid-up share capital of the Company at any point in time and that an amount not exceeding the total audited retained profi ts and share premium account of the Company be allocated by the Company for the Proposed Share Buy-Back AND THAT at the discretion of the Board, the shares so purchased may be cancelled, retained as treasury shares or a combination of both and shares retained as treasury shares may be distributed as share dividends or re-sold on Bursa Malaysia AND THAT the Directors be authorised to take all such steps to implement and give full effect to the aforesaid purchase and to do all such acts and things as the Directors may deem fi t and expedient in the best interests of the Company AND THAT such authority shall commence immediately upon passing of this resolution until: Resolution 6 (i) the conclusion of the next annual general meeting of the Company following the general meeting at which such resolution was passed at which time it shall lapse unless by ordinary resolution passed at that meeting, the authority is renewed, either unconditionally or subject to conditions; Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

6 (ii) (iii) the expiration of the period within which the next annual general meeting after that date is required by law to be held; or revoked or varied by ordinary resolution passed by the shareholders in general meeting, whichever occurs fi rst. (b) Proposed Shareholders Mandate for Recurrent Related Party Transactions THAT approval be and is hereby given for the Company and/or its subsidiaries to enter into recurrent related party transactions of a revenue or trading nature as set out in Sections (A) and (B) of the Company s Circular to Shareholders dated 3 June 2004 (the Circular ) with any person who is a related party as detailed in Section of the Circular provided that: Resolution 7 (i) (ii) the transactions are undertaken in the ordinary course of business, on arm s length basis, on normal commercial terms which are not more favourable to the related party than those generally available to the public and are not, in the Company s opinion, detrimental to the minority shareholders; and the disclosure is made in the annual report of the breakdown aggregate value of the transactions conducted pursuant to the shareholders mandate during the fi nancial year, among others, based on the following information: (a) the type of the recurrent related party transactions made; and (b) the names of the related parties involved in each type of the recurrent related party transactions made and their relationship with the Company. AND THAT authority conferred by this Ordinary Resolution shall continue to be in force until: (i) (ii) (iii) the conclusion of the next annual general meeting of the Company at which time it will lapse, unless by a resolution passed at the meeting, the authority is renewed; the expiration of the period within which the next annual general meeting after that date is required to be held pursuant to Section 143(1) of the Companies Act, 1965 (but shall not extend to such extension as may be allowed pursuant to Section 143(2) of the Companies Act, 1965); or revoked or varied by resolution passed by the shareholders in general meeting, whichever is the earlier. 7. To transact any other business of which due notice shall have been given in accordance with the Companies Act, Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

7 NOTICE OF DIVIDEND ENTITLEMENT AND PAYMENT NOTICE IS ALSO HEREBY GIVEN that the fi rst and fi nal dividend of 1 sen per ordinary share less 28% Malaysian income tax in respect of the fi nancial year ended 31 December 2003, if approved at the Tenth Annual General Meeting, will be paid on 19 July 2004 to the shareholders whose names appear in the Record of Depositors of the Company on 30 June A Depositor shall qualify for dividend entitlement only in respect of : (a) (b) (c) Shares deposited into the Depositor s Securities Account before p.m. on 28 June 2004 in respect of shares which are exempted from mandatory deposit; Shares transferred to the Depositor s Securities Account before 4.00 p.m. on 30 June 2004 in respect of transfers; and Shares bought on Bursa Malaysia Securities Berhad on a cum entitlement basis according to the Rules of Bursa Malaysia Securities Berhad. By Order of the Board Tan Seiw Ling Secretary Kuala Lumpur 3 June 2004 Notes: 1. A member entitled to attend and vote at the Annual General Meeting is entitled to appoint a proxy to attend and vote in his/her stead. A proxy need not be a member of the Company. 2. A member shall not be entitled to appoint more than two proxies to attend and vote at the same meeting. Where a member appoints two proxies, the appointments shall be invalid unless he/she specifi es the proportion of his/her shareholdings to be represented by each proxy. 3. The instrument appointing a proxy must be in writing under the hand of the appointor or his attorney duly authorised in writing or, if the appointor is a corporation, under its common seal or under the hand of an offi cer or attorney duly authorised. 4. The instrument appointing a proxy shall be deposited at the Registered Offi ce of the Company at Level 3A (Tower Block) Menara Milenium, 8 Jalan Damanlela, Bukit Damansara, Kuala Lumpur not less than forty-eight (48) hours before the time appointed for holding the meeting or adjourned meeting. 5. Explanatory Notes to Special Business Proposed renewal of authority for the Company to purchase its own shares Resolution 6 proposed under item 6(a), if passed, will empower the Directors of the Company to purchase such amount of ordinary shares of RM1.00 each in the Company as may be determined by the Directors from time to time through Bursa Malaysia Securities Berhad upon such terms and conditions as the Directors may deem fi t in the interest of the Company, provided that the aggregate number of shares purchased pursuant to this resolution does not exceed ten per centum (10%) of the total issued and paid-up share capital of the Company. Proposed shareholders mandate for recurrent related party transactions Resolution 7 proposed under item 6(b), if passed, will allow the Company and its subsidiaries to enter into recurrent related party transactions of a revenue or trading nature with the related parties as set out in the Circular to Shareholders dated 3 June 2004, which are necessary for the Group s day-to-day operations and are in the ordinary course of business made on an arm s length basis and on normal commercial terms which are not favourable to the related parties than those generally available to the public and are not to the detriment of the minority shareholders of the Company. Details information in relation to the above proposals are set out in the Circular to Shareholders dated 3 June 2004 despatched together with this Annual Report. Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

8 PENYATA BERSAMA NOTIS MESYUARAT AGUNG TAHUNAN (Selaras dengan perenggan 8.28(2) Syarat-syarat Penyenaraian Bursa Malaysia Securities Berhad) 1. Pengarah yang menawarkan diri untuk dipilih semula pada Mesyuarat Agung Tahunan Kesepuluh Syarikat (Selaras dengan Artikel 120 Tataurusan Syarikat) Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh Butir-butir selanjutnya mengenai Pengarah yang menawarkan diri untuk dipilih semula dinyatakan dalam profi l Pengarah pada muka surat 13 Laporan Tahunan ini. 2. Butir-butir kehadiran Para Pengarah pada Mesyuarat Lembaga Pengarah Empat (4) Mesyuarat Lembaga Pengarah telah diadakan sepanjang tahun kewangnan berakhir 31 Disember Butir-butir Para Pengarah pada Mesyuarat Lembaga Pengarah adalah seperti berikut: Nama Para Pengarah Bilangan Mesyuarat Dihadiri Dato Ahmad Sebi Bakar 4/4 Encik Wong Joon Hian 4/4 Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh 4/4 Encik Chim Wai Khuan 4/4 Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud 3/4 3. Tempat, tarikh dan masa Mesyuarat Agung Tahunan Kesepuluh Mesyuarat Agung Tahunan Kesepuluh Syarikat akan diadakan di Dewan Asia, City Villa Kuala Lumpur, 69 Jalan Haji Hussein, Kuala Lumpur pada hari Isnin, 28 Jun 2004 jam 2.30 petang. 8 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

9 STATEMENT ACCOMPANYING NOTICE OF ANNUAL GENERAL MEETING (Pursuant to paragraph 8.28(2) of the Listing Requirements of Bursa Malaysia Securities Berhad) 1. Director standing for re-election at the Tenth Annual General Meeting of the Company (Pursuant to Article 120 of the Company s Articles of Association) Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh Further details of the Director standing for re-election are disclosed in the Directors profi le on page 14 of this Annual Report. 2. Details of attendance of Directors at Board Meetings Four (4) Board Meetings were held during the fi nancial year ended 31 December Details of attendance of Directors at the Board Meetings were as follows: Name of Directors No. of Meetings Attended Dato Ahmad Sebi Bakar 4/4 Mr Wong Joon Hian 4/4 Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh 4/4 Mr Chim Wai Khuan 4/4 Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud 3/4 3. Place, date and time of the Tenth Annual General Meeting The Tenth Annual General Meeting of the Company will be held at the Asia Ballroom, City Villa Kuala Lumpur, 69 Jalan Haji Hussein, Kuala Lumpur on Monday, 28 June 2004 at 2.30 p.m. Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

10 MAKLUMAT KORPORAT / CORPORATE INFORMATION LEMBAGA PENGARAH / BOARD OF DIRECTORS Dato Ahmad Sebi Bakar Pengerusi / Chairman Mr Wong Joon Hian Pengarah Urusan / Managing Director Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh Mr Chim Wai Khuan Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud SETIAUSAHA SYARIKAT / COMPANY SECRETARY Ms Tan Seiw Ling PENDAFTAR SAHAM / SHARE REGISTRAR Sectrars Services Sdn Bhd 28-1 Jalan Tun Sambanthan 3 Brickfi elds Kuala Lumpur Telephone : (2 lines) Facsimile : JURUAUDIT / AUDITORS Messrs PricewaterhouseCoopers Akauntan Bertauliah / Chartered Accountants 11th Floor, Wisma Sime Darby Jalan Raja Laut Kuala Lumpur Telephone : Facsimile : PEJABAT BERDAFTAR / REGISTERED OFFICE Level 3A (Tower Block) Menara Milenium 8 Jalan Damanlela Bukit Damansara Kuala Lumpur Telephone : Facsimile : IBU PEJABAT KORPORAT / CORPORATE OFFICE Level 3A (Tower Block) Menara Milenium 8 Jalan Damanlela Bukit Damansara Kuala Lumpur Telephone : Facsimile : BANK-BANK UTAMA / PRINCIPAL BANKERS Bumiputra-Commerce Bank Berhad Hong Leong Bank Berhad PENYENARAIAN BURSA SAHAM / STOCK EXCHANGE LISTING Papan Utama, Bursa Malaysia Securities Berhad Main Board, Bursa Malaysia Securities Berhad 10 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

11 PARA PENGARAH / DIRECTORS Dato Ahmad Sebi Bakar, berusia 57 tahun, seorang warganegara Malaysia, adalah Pengarah Bukan Eksekutif Bukan Bebas dan Pengerusi Advance Synergy Capital Berhad. Beliau telah dilantik ke Lembaga Pengarah pada 3 Ogos Dato Ahmad Sebi Bakar memegang Ijazah Sarjana Muda Sastera (Kepujian) dari Universiti Malaya, Kuala Lumpur, Diploma Kewartawanan dari Thomson Foundation, United Kingdom dan Ijazah Sarjana Sastera dari Michigan State University, Amerika Syarikat. Beliau merupakan Editor Malay Mail, ahli Kumpulan New Straits Times Press dari tahun 1976 hingga 1982 dan selepas itu menjadi Editor Kumpulan Berita Harian dari tahun 1983 hingga Dari tahun 1986 hingga 1989, beliau telah dilantik sebagai Pengarah Urusan Sistem Televisyen Malaysia Bhd dan pengarah Kumpulan New Straits Times Press dari tahun 1988 hingga Beliau telah dianugerahkan pingat Ahli Mangku Negara (A.M.N.) oleh Yang Di-Pertuan Agong, DYMM Tuanku Haji Ahmad Shah Al-Mustain Billah Ibni Almarhum Sultan Abu Bakar pada tahun 1983, Jaksa Pendamai (J.P.) oleh DYMM Sultan Azlan Muhibbuddin Shah Ibni Almarhum Sultan Yusoff Izzuddin Shah Ghafarullah, Sultan Perak, pada tahun 1986 dan Dato Setia Diraja Kedah (D.S.D.K.) oleh DYMM Tuanku Alhaj Abdul Halim Mu adzam Shah Ibni Almarhum Sultan Badlishah, Sultan Kedah, pada tahun Kini, beliau menganggotai Lembaga Pengarah syarikat-syarikat awam yang disenaraikan iaitu, Advance Synergy Berhad yang mana beliau memegang jawatan sebagai Pengerusi Eksekutif dan Kumpulan Powernet Berhad, yang mana beliau memegang kedua-dua jawatan sebagai Pengerusi Eksekutif dan Pengarah Urusan. Beliau juga adalah Pengerusi Bukan Eksekutif Unifi ed Communications Holdings Limited, sebuah subsidiari tidak langsung Advance Synergy Berhad dan disenaraikan pada Singapore Exchange Securities Trading Limited, dan juga pengarah Alangka-Suka Hotels & Resorts Berhad, sebuah syarikat awam tidak disenaraikan iaitu subsidiari Advance Synergy Berhad. Beliau juga turut bergiat aktif dalam kerja-kerja sosial dan merupakan Pengerusi beberapa pertubuhan bukan komersial, iaitu, Yayasan Kebajikan Anak-Anak Yatim Malaysia (YATIM) yang dibiayai secara persendirian, dan pada masa yang lepas, Barisan Bertindak Bosnia, Malaysia. Beliau juga adalah Presiden Persatuan Penulis Nasional Malaysia (PENA) sejak tahun Dato Ahmad Sebi Bakar adalah ahli Jawatankuasa Pencalonan dan Jawatankuasa Imbuhan Advance Synergy Capital Berhad. Dato Ahmad Sebi Bakar tidak mempunyai sebarang hubungan kekeluargaan dengan mana-mana pengarah dan/atau pemegang saham utama Advance Synergy Capital Berhad, beliau juga tidak mempunyai sebarang percanggahan kepentingan dengan Advance Synergy Capital Berhad, kecuali bahawa beliau juga adalah Pengerusi Eksekutif dan pemegang stok utama Advance Synergy Berhad, pemegang saham utama Advance Synergy Capital Berhad. Beliau tidak pernah disabitkan dengan sebarang kesalahan dalam tempoh 10 tahun yang lepas. Dato Ahmad Sebi Bakar, 57, a Malaysian, is a Non-Independent Non-Executive Director and the Chairman of Advance Synergy Capital Berhad. He was appointed to the Board on 3 August Dato Ahmad Sebi Bakar holds a Bachelor of Arts (Hons) degree from the University of Malaya, Kuala Lumpur, a Diploma in Journalism from the Thomson Foundation, United Kingdom and a Masters of Arts from Michigan State University, United States of America. He was the Editor of the Malay Mail, a member of the New Straits Times Press Group from 1976 to 1982 and subsequently the Group Editor of Berita Harian from 1983 to From 1986 to 1989, he was the Managing Director of Sistem Televisyen Malaysia Bhd and a director of the New Straits Times Press Group from 1988 to He was conferred the Ahli Mangku Negera (A.M.N.) by the Yang Di-Pertuan Agong, DYMM Tuanku Haji Ahmad Shah Al-Mustain Billah Ibni Almarhum Sultan Abu Bakar in 1983, the Justice of Peace (J.P.) by DYMM Sultan Azlan Muhibbuddin Shah Ibni Almarhum Sultan Yusoff Izzuddin Shah Ghafarullah, Sultan of Perak, in 1986 and the Dato Setia Diraja Kedah (D.S.D.K.) by DYMM Tuanku Alhaj Abdul Halim Mu adzam Shah Ibni Almarhum Sultan Badlishah, Sultan of Kedah, in Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

12 Currently, he sits on the Boards of public listed companies namely, Advance Synergy Berhad in which he holds the position as Executive Chairman and Kumpulan Powernet Berhad, in which he holds both the positions as Executive Chairman and Managing Director. He is also the Non-Executive Chairman of Unifi ed Communications Holdings Limited, an indirect subsidiary of Advance Synergy Berhad and is listed on the Singapore Exchange Securities Trading Limited, as well as a director of Alangka-Suka Hotels & Resorts Berhad, a non-listed public company which is a subsidiary of Advance Synergy Berhad. He is also actively involved in social and charitable work and is the Chairman of several non-profi t organisations, namely, the privately funded Orphanage Foundation of Malaysia (YATIM), and in the past, Bosnia Action Front, Malaysia. He is also the President of the Malaysian National Writers Association (PENA) since Dato Ahmad Sebi Bakar is a member of the Nomination Committee and Remuneration Committee of Advance Synergy Capital Berhad. Dato Ahmad Sebi Bakar does not have any family relationship with any director and/or major shareholder of Advance Synergy Capital Berhad, nor he has any confl ict of interest with Advance Synergy Capital Berhad, except that he is also the Executive Chairman and substantial stockholder of Advance Synergy Berhad, a major shareholder of Advance Synergy Capital Berhad. He has had no convictions for any offences within the past 10 years. Encik Wong Joon Hian, berusia 55 tahun, seorang warganegara Malaysia, adalah Pengarah Eksekutif Bukan Bebas dan Pengarah Urusan Advance Synergy Capital Berhad. Beliau telah dilantik ke Lembaga Pengarah pada 3 Ogos 1995 dan dilantik sebagai Pengarah Urusan pada 22 September Encik Wong Joon Hian adalah seorang ahli Institut Akauntan Awam Bertauliah Malaysia, Institut Akauntan Malaysia dan Ahli Utama Institute of Chartered Accountants di England & Wales. Beliau mempunyai lebih 30 tahun pengalaman kerja dalam bidang audit, perakaunan, perkhidmatan kewangan dan pengurusan korporat. Beliau memulakan kerjaya beliau dalam bidang ini apabila beliau menyertai PriceWaterhouse & Co di England selepas lulus sebagai Akauntan Bertauliah pada tahun Beliau kembali ke Malaysia pada tahun 1975 untuk bekerja dengan Price Waterhouse (sekarang dikenali sebagai PricewaterhouseCoopers), Malaysia sehingga tahun Selepas itu, beliau berkhidmat sebagai Pengurus Teknikal Persatuan Akauntan Awam Bertauliah Malaysia dari tahun 1986 hingga beliau dilantik sebagai Pengurus Besar Operasi Supreme Finance (Malaysia) Berhad pada bulan Disember Selepas Mayban Finance Berhad selesai melaksanakan pemerolehan Supreme Finance (Malaysia) Berhad pada tahun 1991, beliau telah menyertai BDO Binder di mana beliau berkhidmat sehingga tahun 1994 apabila beliau meletak jawatan untuk berkhidmat dengan Advance Synergy Berhad. Pada masa ini, beliau adalah pengarah beberapa syarikat awam yang tidak disenaraikan iaitu Southern Investment Bank Berhad (pengarah bukan eksekutif), BHL Venture Berhad (pengarah bukan eksekutif bebas), Southern Finance Berhad (pengarah bukan eksekutif bebas), SBB Mutual Berhad (pengarah bukan eksekutif bebas) dan Perdana Mutual Fund Berhad (pengarah). Beliau juga adalah pengarah dalam beberapa syarikat sendirian berhad. Beliau tidak mempunyai sebarang hubungan kekeluargaan dengan mana-mana pengarah dan/atau pemegang saham utama Advance Synergy Capital Berhad, beliau juga tidak mempunyai sebarang percanggahan kepentingan dengan Advance Synergy Capital. Beliau tidak pernah disabitkan dengan sebarang kesalahan dalam tempoh 10 tahun yang lepas. 12 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

13 Mr Wong Joon Hian, 55, a Malaysian, is a Non-Independent Executive Director and the Managing Director of Advance Synergy Capital Berhad. He was appointed to the Board on 3 August 1995 and appointed as the Managing Director on 22 September Mr Wong Joon Hian is a member of the Malaysian Institute of Certified Public Accountants, the Malaysian Institute of Accountants and a fellow member of the Institute of Chartered Accountants in England & Wales. He has accumulated over 30 years of working experience in the areas of audit, accountancy, fi nancial services and corporate management. He commenced his career when he joined Price Waterhouse & Co in England after qualifying as a Chartered Accountant in He returned to Malaysia in 1975 to work for Price Waterhouse (now known as PricewaterhouseCoopers), Malaysia until He then served as the Technical Manager of The Malaysian Association of Certifi ed Public Accountants from 1986 until he was appointed as the General Manager-Operations of Supreme Finance (Malaysia) Berhad in December After Mayban Finance Berhad had completed the acquisition of Supreme Finance (Malaysia) Berhad in 1991, he joined BDO Binder where he stayed until 1994 when he left to work for Advance Synergy Berhad. Currently, he is a director in several non-listed public companies namely Southern Investment Bank Berhad (non-executive director), BHL Venture Berhad (independent non-executive director), Southern Finance Berhad (independent non-executive director), SBB Mutual Berhad (independent non-executive director) and Perdana Mutual Fund Berhad (director). He is also a director in several other private limited companies. He does not have any family relationship with any director and/or major shareholder of Advance Synergy Capital Berhad, nor he has any confl ict of interest with Advance Synergy Capital Berhad. He has had no convictions for any offences within the past 10 years. Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh, berusia 58 tahun, seorang warganegara Malaysia, adalah seorang Pengarah Bukan Eksekutif Bebas. Beliau telah dilantik ke Lembaga Pengarah pada 28 Mei Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh memperolehi Ijazah Sarjana Muda Sains dalam jurusan Kejuruteraan dari Queen s University, United Kingdom. Beliau adalah ahli Jurutera Profesional (Malaysia), Insititut Jurutera Malaysia and Persatuan Jurutera Perunding Malaysia. Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh mempunyai pengalaman lebih dua puluh lapan tahun dalam bidang Perniagaan Perunding Kejuruteraan yang melibatkan rekabentuk, pembinaan, penyeliaan, operasi dan penyenggaraan pelbagai Pemasangan Elektrik, Mekanikal dan lain-lain Perkhidmatan Pemasangan Bangunan. Beliau kini adalah seorang pengarah bukan eksekutif bebas Berjaya Capital Berhad, sebuah syarikat awam yang disenaraikan dan seorang pengarah bukan eksekutif Southern Investment Bank Berhad, sebuah syarikat awam yang tidak disenaraikan. Selain itu, beliau juga adalah Pengerusi Eksekutif dan Pengarah Urusan Antara Jurutera Perunding Sdn Bhd sejak penubuhannya pada tahun Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh adalah Pengerusi Jawatankuasa Audit dan seorang ahli Jawatankuasa Pencalonan dan Jawatankuasa Imbuhan Advance Synergy Capital Berhad. Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh tidak mempunyai sebarangan hubungan kekeluargaan dengan mana-mana pengarah dan/atau pemegang saham utama Advance Synergy Capital Berhad, beliau juga tidak mempunyai sebarang percanggahan kepentingan dengan Advance Synergy Capital Berhad. Beliau tidak pernah disabitkan dengan sebarang kesalahan dalam tempoh 10 tahun yang lepas. Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

14 Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh, 58, a Malaysian, is an Independent Non-Executive Director. He was appointed to the Board on 28 May Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh obtained his Bachelor of Science in Engineering from Queen s University, United Kingdom. He is a member of the Professional Engineers (Malaysia), Institution of Engineers Malaysia and Association of Consulting Engineers Malaysia. Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh has over twenty-eight years in the Engineering Consultancy Business involving design, construction, supervision, operation and maintenance of various Electrical, Mechanical and other Building Services Installation. He is currently an independent non-executive director of Berjaya Capital Berhad, a public listed company and a non-executive director of Southern Investment Bank Berhad, a non-listed public company. In addition, he is also the Executive Chairman and Managing Director of Antara Jurutera Perunding Sdn Bhd since its inception in Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh is the Chairman of the Audit Committee and a member of the Nomination Committee and Remuneration Committee of Advance Synergy Capital Berhad. Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh does not have any family relationship with any director and/or major shareholder of Advance Synergy Capital Berhad, nor he has any confl ict of interest with Advance Synergy Capital Berhad. He has had no convictions for any offences within the past 10 years. Encik Chim Wai Khuan, berusia 53 tahun, seorang warganegara Malaysia, adalah Pengarah Bukan Eksekutif Bebas. Beliau telah dilantik ke Lembaga Pengarah pada 10 Julai Encik Chim Wai Khuan adalah ahli Institut Akauntan Malaysia. Beliau berpengalaman luas dalam bidang audit, percukaian dan perkhidmatan perundingan pengurusan semasa beliau berkhidmat dengan beberapa fi rma perakaunan di Malaysia dan United Kingdom dari tahun 1974 hingga Kini, beliau menguruskan praktis beliau sendiri di bawah nama WKC & Co., sebuah fi rma audit. Beliau juga adalah pengarah bukan eksekutif bebas Advance Synergy Berhad, Ganad Corporation Bhd dan United U-Li Corporation Berhad. Encik Chim Wai Khuan adalah Pengerusi Jawatankuasa Imbuhan dan ahli Jawatankuasa Audit Advance Synergy Capital Berhad. Beliau tidak mempunyai sebarang hubungan kekeluargaan dengan mana-mana pengarah dan/atau pemegang saham utama Advance Synergy Capital Berhad, beliau juga tidak mempunyai sebarang percanggahan kepentingan dengan Advance Synergy Capital Berhad. Beliau tidak pernah disabitkan dengan sebarang kesalahan dalam tempoh 10 tahun yang lepas. Mr Chim Wai Khuan, 53, a Malaysian, is an Independent Non-Executive Director. He was appointed to the Board on 10 July Mr Chim Wai Khuan is a member of the Malaysian Institute of Accountants. He has vast experience in auditing, taxation and management consultancy services while he was attached to several accounting fi rms in Malaysia and the United Kingdom from 1974 to Currently, he manages his own practice under the name of WKC & Co., an audit fi rm. He is also an independent non-executive director of Advance Synergy Berhad, Ganad Corporation Bhd and United U-Li Corporation Berhad. Mr Chim Wai Khuan is the Chairman of the Remuneration Committee and a member of the Audit Committee of Advance Synergy Capital Berhad. He does not have any family relationship with any director and/or major shareholder of Advance Synergy Capital Berhad, nor he has any confl ict of interest with Advance Synergy Capital Berhad. He has had no convictions for any offences within the past 10 years. 14 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

15 Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud, berusia 55 tahun, seorang warganegara Malaysia, adalah Pengarah Bukan Eksekutif Bebas. Beliau telah dilantik ke Lembaga Pengarah pada 19 Oktober Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud memegang Ijazah Sarjana Muda Sastera, Kepujian dari Universiti Malaya, Diploma dalam Insurans Kasualti dari Insurance School of Japan dan telah dianugerahkan ijazah Doktor Falsafah dalam Pengurusan (PhD) pada tahun Beliau memulakan kerjaya insurans beliau dengan sebuah syarikat insurans pada tahun 1974 dan pada tahun 1979, beliau berpindah ke sebuah syarikat insurans broker dan menjadi Pengurus Besar dan Pengarah dari tahun 1982 hingga Dari tahun 1987 hingga 1992, beliau telah menjadi Ketua Pegawai Eksekutif/Ketua Pengawai Prinsipal Utama di UMBC Insurans, dan selepas itu, menjadi Pengerusi Talasco Insurance selama setahun. Sepanjang tahun-tahun tersebut, beliau telah menyumbang dengan banyaknya kepada industri insurans dan bertanggungjawab bagi pembangunan dan penerajuan perniagaan Minyak dan Gas dan Program Insurans Kawalan Pemilik (OCIP) bagi risiko pembinaan utama di Malaysia. Beliau pada masa ini adalah pengarah bukan eksekutif bukan bebas Kumpulan Powernet Berhad, sebuah syarikat awam yang disenaraikan. Beliau juga adalah Ketua Pegawai Eksekutif/Pengarah Urusan Transnational Insurance Brokers (M) Sdn Bhd dan Pengerusi Insurance Brokers Association of Malaysia (IBAM). Beliau mewakili IBAM pada Lembaga Pengarah Malaysian Insurance Institute dan seorang ahli Institut Jawatankuasa Audit. Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud adalah Pengerusi Jawatankuasa Pencalonan dan seorang ahli Jawatankuasa Audit Advance Synergy Capital Berhad. Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud tidak mempunyai sebarang hubungan kekeluargaan dengan manamana pengarah dan/atau pemegang saham utama Advance Synergy Capital Berhad, beliau juga tidak mempunyai sebarang percanggahan kepentingan dengan Advance Synergy Capital Berhad. Beliau tidak pernah disabitkan dengan sebarang kesalahan dalam tempoh 10 tahun yang lepas. Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud, 55, a Malaysian, is an Independent Non-Executive Director. He was appointed to the Board on 19 October Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud holds a Bachelor of Arts, Honours from University of Malaya, a Diploma in Casualty Insurance from Insurance School of Japan and was awarded the degree of Doctor of Philosophy in Management (PhD) in He started his insurance career with an insurance company in 1974 and in 1979, he moved to an insurance broking company and became the General Manager and Director from 1982 to From 1987 to 1992, he was the Chief Executive Offi cer/principal Offi cer to UMBC Insurans, and thereafter, served as Chairman of Talasco Insurance for a year. Through the years, he contributed immensely towards the insurance industry and was responsible for developing and spearheading the Oil and Gas business and Owner-Controlled Insurance Programme (OCIP) for major construction risks in Malaysia. He is currently a non-independent non-executive director of Kumpulan Powernet Berhad, a public listed company. He is also the Chief Executive Offi cer/managing Director of Transnational Insurance Brokers (M) Sdn Bhd and the Chairman of the Insurance Brokers Association of Malaysia (IBAM). He represents IBAM on the Board of Directors of the Malaysian Insurance Institute and a member of the Institute s Audit Committee and a member of the Institute s Audit Committee. Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud is the Chairman of the Nomination Committee and a member of the Audit Committee of Advance Synergy Capital Berhad. Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud does not have any family relationship with any director and/or major shareholder of Advance Synergy Capital Berhad, nor he has any confl ict of interest with Advance Synergy Capital Berhad. He has had no convictions for any offences within the past 10 years. Kecuali sebagaimana dinyatakan di atas, tidak seorang pun Pengarah mempunyai sebarang kepentingan dalam Syarikat dan syarikat-syarikat subsidiari. Saved as disclosed above, none of the Directors has any interest in the Company and its subsidiary companies. Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report

16 PENYATA URUS TADBIR KORPORAT Lembaga Pengarah mengakui kepentingan urus tadbir korporat yang baik dan menyokong sepenuhnya cadangan-cadangan Kod Urus Tadbir Korporat Malaysia ( Kod ). Sehubungan itu, Lembaga Pengarah bertanggungjawab untuk mempastikan supaya Advance Synergy Capital Berhad ( Syarikat ) dan syarikatsyarikat subsidiari ( Kumpulan ) mengamalkan piawaian Urus Tadbir Korporat yang paling tinggi sebagai sebahagian asas penting dalam menjalankan tanggungjawab untuk melindungi dan mempertingkatkan nilai pelaburan para pemegang saham jangka panjang dan prestasi kewangan Kumpulan. Cara di mana Kumpulan telah menggunapakai Prinsip-Prinsip dan Amalan-Amalan Terbaik yang dinyatakan di dalam Kod dibentangkan di dalam Penyata ini. LEMBAGA PENGARAH Kumpulan diterajui dan dikawal oleh sebuah Lembaga Pengarah yang mempunyai tanggungjawab menyeluruh bagi urus tadbir korporat, hala tuju strategik dan mengawal selia pelaburan dan operasi Kumpulan. Lembaga Pengarah bermesyuarat sekurang-kurangnya empat (4) kali setahun, dengan mesyuarat tambahan diadakan apabila perlu. Semua ahli Lembaga Pengarah membuat pertimbangan bebas untuk menangani isu-isu berhubung strategi, prestasi dan sumber termasuk perlantikan penting dan piawaian tatacara. Pada tahun berakhir 31 Disember 2003, sebanyak empat (4) mesyuarat diadakan. Butir-butir kehadiran setiap Pengarah ke Mesyuarat Lembaga Pengarah yang diadakan sepanjang tahun kewangan berakhir 31 Disember 2003 dinyatakan dalam Penyata Bersama Notis Mesyuarat Agung Tahunan di muka surat 8 Laporan Tahunan ini. Lembaga Pengarah telah mengagihkan tanggungjawab tertentu kepada tiga (3) Jawatankuasa Lembaga Pengarah iaitu Jawatankuasa Audit, Pencalonan dan Imbuhan, yang mana butir-butir mengenainya dinyatakan di dalam Penyata ini dan Laporan Tahunan. Jawatankuasa-jawatankuasa ini mempunyai kuasa untuk memeriksa isu-isu tertentu dan melaporkannya kepada Lembaga Pengarah berserta syor mereka mengenainya. Walau bagaimanapun, tanggungjawab utama untuk keputusan muktamad bagi semua perkara terletak keseluruhan pada Lembaga Pengarah. KESEIMBANGAN LEMBAGA PENGARAH Pada masa ini, Lembaga Pengarah mempunyai lima (5) ahli, terdiri daripada satu (1) Pengarah Eksekutif dan empat (4) Pengarah Bukan Eksekutif, yang mana tiga (3) daripada mereka adalah Pengarah Bukan Eksekutif Bebas. Setiap Para Pengarah mempunyai pengalaman, kemahiran dan kepakaran yang luas dalam bidang perniagaan dan kewangan mereka sendiri. Penerangan ringkas mengenai latar belakang setiap Pengarah dibentangkan di muka surat 11 hingga 15 Laporan Tahunan ini. Terdapat pembahagian tanggungjawab yang jelas antara Pengerusi dan Pengarah Urusan bagi mempastikan supaya wujud keseimbangan kuasa dan autoriti. Keseimbangan juga wujud dalam Lembaga Pengarah dengan kehadiran Para Pengarah Bukan Eksekutif Bebas yang mempunyai kaliber yang diperlukan untuk membawa pengaruh yang mencukupi dalam keputusan Lembaga Pengarah. Walaupun semua Pengarah mempunyai tanggungjawab yang seimbang ke atas operasi Kumpulan, namun peranan Para Pengarah Bukan Eksekutif Bebas adalah penting khususnya bagi mempastikan supaya strategi yang dicadangkan oleh pengurusan eksekutif dibincangkan sepenuhnya dan mengambilkira kepentingan jangka panjang, para pemegang saham, pekerja, pelanggan, pembekal dan pelbagai komuniti di mana Kumpulan menjalankan perniagaannya. Lebih separuh daripada Lembaga Pengarah terdiri daripada Pengarah Bebas dan pelaburan pemegang saham minoriti digambarkan secara saksama melalui perwakilan dalam Lembaga Pengarah. 16 Laporan Tahunan / Annual Report 2003 Advance Synergy Capital Berhad ( T)

17 BEKALAN MAKLUMAT Para ahli Lembaga Pengarah disediakan Agenda dan Kertas Lembaga Pengarah (termasuk maklumat berkenaan perkara-perkara penting kewangan, operasi dan korporat serta prestasi kegiatan Kumpulan dan minit-minit Jawatankuasa-jawatankuasa Lembaga Pengarah dan mesyuarat Lembaga Pengarah) sebelum mesyuarat diadakan bagi membolehkan mereka mendapatkan penjelasan selanjutnya, apabila perlu sebelum mesyuarat berlangsung dan untuk membolehkan mereka menjalankan tanggungjawab dengan berkesan. Para Pengarah mempunyai laluan kepada semua maklumat dalam Syarikat dan boleh mendapatkan nasihat serta perkhidmatan Setiausaha Syarikat. Para Pengarah layak, sama ada sebagai Lembaga Pengarah penuh atau dalam kapasiti individu masing-masing, untuk mendapatkan nasihat bebas, apabila perlu, dalam menjalankan tugas mereka dan atas perbelanjaan Syarikat. PERLANTIKAN KE LEMBAGA PENGARAH Satu prosedur rasmi telah tersedia bagi perlantikan Lembaga Pengarah dan ini bergantung kepada Jawatankuasa Pencalonan. Jawatankuasa ini mengenalpasti serta mengesyorkan calon-calon kepada Lembaga Pengarah untuk memegang jawatan sebagai Pengarah seperti yang diperlukan. Jawatankuasa Pencalonan Jawatankuasa Pencalonan terdiri daripada tiga (3) Pengarah Bukan Eksekutif. Ahli-ahli Jawatankuasa Pencalonan adalah: Dr. Haji Ahmad Ghiti Bin Haji Mohd Daud (Pengerusi, Pengarah Bukan Eksekutif Bebas) Dato Ahmad Sebi Bakar (Ahli, Pengarah Bukan Eksekutif Bukan Bebas) Tuan Haji Mansor Bin Md Salleh (Ahli, Pengarah Bukan Eksekutif Bebas) Jawatankuasa Pencalonan bertanggungjawab untuk membuat cadangan berkenaan sebarang pencalonan kepada Lembaga Pengarah dan kepada Jawatankuasa Lembaga Pengarah. Dalam membuat cadangan ini, pertimbangan sewajarnya diberikan kepada gabungan kemahiran dan pengalaman pengarah-pengarah yang dicadangkan itu akan membawa ke Lembaga Pengarah dan ke Jawatankuasa-jawatankuasa Lembaga Pengarah yang berkenaan. Keputusan sebenar berkaitan dengan siapa yang harus dicalonkan terletak di bawah tanggungjawab Lembaga Pengarah penuh selepas mempertimbangkan syor-syor yang diberikan. Pada setiap tahun, Jawatankuasa Pencalonan juga akan menilai tahap keberkesanan Lembaga Pengarah secara keseluruhannya, Jawatankuasa-jawatankuasa Lembaga Pengarah dan sumbangan setiap Pengarah. Lembaga Pengarah, melalui Jawatankuasa Pencalonan, setiap tahun mengkaji gabungan kemahiran dan pengalaman dan kualiti-kualiti lain, termasuk kemampuan asas, yang diperlukan, di mana Pengarah Bukan Eksekutif patut membawa ke Lembaga Pengarah. Semua Pengarah telah menghadiri Program Pengiktirafan Mandatori dan akan mengikuti program pembelajaran berterusan sebagaimana yang ditentukan oleh Bursa Malaysia Securities Berhad sebagai usaha berterusan untuk melatih dan melengkapkan mereka untuk melaksanakan tugas mereka secara berkesan. Jawatankuasa Pencalonan akan bermesyuarat sekurang-kurangnya sekali setahun. Mesyuarat tambahan boleh dijadualkan jika difi kirkan perlu oleh Pengerusi Jawatankuasa. PEMILIHAN SEMULA Menurut Tataurusan Syarikat, satu pertiga (1/3) daripada Pengarah bersara daripada jawatan pada setiap Mesyuarat Agung Tahunan tetapi layak untuk dipilih semula. Para Pengarah yang dilantik oleh Lembaga Pengarah semasa setiap tahun kewangan tertakluk kepada pemilihan semula oleh para pemegang saham pada Mesyuarat Agung Tahunan yang pertama selepas perlantikan mereka. Tataurusan Syarikat memperuntukkan supaya semua Pengarah (termasuk Pengarah Urusan) hendaklah menawarkan diri mereka untuk dipilih semula sekurang-kurangnya tiga (3) tahun sekali. Advance Synergy Capital Berhad ( T) Laporan Tahunan / Annual Report